想问一下CRO是Risk management Comimitte的头吗？那CRO和Risk Advisory director的区别是什么？

这题等号的左边为什么要减无风险收益率呢？

这里不是支固定利率收浮动吗，为什么不是用6%-(Libor＋0.5%),这样子算出来的数是正数

老师，为什么石油价格下跌是contango市场呢？下跌应该是近月高于远月，是bw市场吧

为什么10%要去掉？

第46题， 如何能看出来forward是short position呢？ 因为即将收到一笔EUR，担心下降，所以做一个下降 可以带来收益的对冲，所以是 short，类似于期货， 担心啥做啥， 是这个思路么？ 联想到FRA，和这个类似，锁定的利率是K，如果市场上的利率ST变大，long FRA 赚钱，short FRA是 K-ST，亏钱。。。如果ST变小，long FRA 亏，short FRA 赚。。 所以基本上 short futures, short forward,short FRA,short a call option 都可以达到对冲目的，只是看哪个更好？ 对么？老师，谢谢指正。

老师，如果非会员的账户余额低于维持保证金并无法补回初始保证金的话，CCP会强制平仓，那这个平仓是怎么做的？比如多头方，现在价格跌造成亏损，CCP怎么做

违约金是期货公司交给CC P的吧？那对于个人投资者需要交吗

所以对于远期和期货的期初来说只有市场价格，没有价值；只有期权是有价值的，就是premium？因为期权对于购买方拥有了未来执行的权力

请问老师 这里的0.2 是怎么来的