synthetic asset和put call parity有什么关系？

老师，请讲解一下condor。为啥 short end profit if curve steepens, long end profit of curve flatten 为啥 增加曲度会获利？

老师，R9第20题答案里面将framing和1/n naive diversification, regret 和conditional 1/n strategy 一一对应，但教材4.2 Naïve Diversification部分并没有这种对应关系，是以教材正文为准还是课后题为准呢

老师，R9第15题，怎么理解技术分析通过 short- term under-reaction to relevant information, and longer term over- reaction获取投资机会。短期为什么会under-reaction,长期为什么over-reaction?

笔记中说goals-base的方法得到的整体组合是在有效前沿上的，但是之前我记得老师说，goals的方法是基于每一个目标在有效前沿上，但是整体的组合并不是最优的，这两种不同的说法怎么理解？

请教，在int swap中说到，浮动端的久期用reset，而固定端的久期用maturity的0.75。 1、这个0.75计算久期是只能在计算swap中应用么？ 2、如果固定端的maturity很小，比如说半年，那么半年的0.75不是比浮动端（一般半年）还小么？

请问这个公式里的RCij 是不是写错了 应该是RCip?

PPT159页的例子中，这道例题就是要查表来发现“ruin probability”。经查表这个probability是1.8。而在1.8那一列的左侧一列是hazard rate。老师上课视频中说了（将157页时说的），ruin probability就是hazard rate。所以这俩名词到底是啥关系呢？

PPT59页，关于这页我有两个问题：1.本页的两个点说的strategic asset allocation和tactical asset allocation怎么看起来没什么区别？对于前者的描述是确定一个基准比例，并以这个基准来确定upper and lower bound，只要某个资产的比例不超过它对应的upper and lower bound就行；而后者就是说某个资产的比例在一个范围中波动。这俩不都是在一个范围中吗？区别在哪？2.第二个点中说到的tactical asset allocation和PPT62页说的Tactical changes有啥区别？我假定59页上的两个点在逻辑上是平行的，而62页的内容是在59页内容的下一级的。

讲义里的48页，inverse floater没明白，还麻烦展开解释下，谢谢。一级的floater也忘了。