老师，您好 第五题 里面的feature 2 我看了解析，说了 coupou and liquidity bond portfoilo positions 是 duration matching 的key feature， 想问下 为什么 duration matching的时候 是要卖掉 bond呢 不应该是是持有到期 得到了 所有coupon和 本金吗

机构投资者的willingness to take risk这个知识点还有吗

你好，reading21课后第15题，A选项中，如果correlation is positive，不应该是sell senior 然后buy subordinated么？（根据讲义）

你好，图中说G spread的缺点是有potential maturity mismatch问题。那么reading21课后第1题C选项不应该是错的吗

你好，reading21课后第5题，美国利率相对欧洲利率更低，那么也就是说美国的债券价格更高，回报率更低，我们不应该多配欧洲债券吗？

老师您好，请问第12题和上一个case的第4题，为什么第4题需要除以整个组合的方差，而第12题不用呢？谢谢老师！

课后题17题 为什么reject，endowment model是外包的，适合没有专业投资能力的团队，而且要收益达到目标，就需要加入alternative。endowment model挺合适的啊？

老师Q6 怎么体现出来的赌徒谬误？

老师Q1，johnson是一个自主独立的投资者，并且也做过了很多自主投资，还非常自信。那为什么能限制johnson在投资决策过程中的作用呢？

没有理解下面图片中“注意”的那段话的含义？请老师解释一下