老师 正常情况下volatility越大 corridor 越小？书上说小但是例题答案又是大

老师，帮忙解释下关于short bias strategy的这三个说法是什么意思，课上讲过吗

老师，stetement4 为什么stale price能够underestimate the risk呢，它只是价格滞后并不是价格平滑呀

如果考虑manager style, 观察回撤程度不一定是个好的方式来判断吧

为什么这句话不对，illiquid securities用RBSA测不准，用HBSA不是更合适吗

请明确一下答题的关键词得分点！

请问rewarded factor是在factor weighting里面还是在alpha skills? 好像和基础课讲的不一样

老师，第一问有点没看懂。这个heightened sensitivity to closet indexing要怎么理解。。。不太明白题干部分的描述是怎么牵扯上收incentive fee会更好这个点的。 虽然题目中说可以容忍稍低一些的流动性和一定的管理费。这两条相比之下open end fund比close end fund 更匹配。但是答案中在陈述有incentive fee的好处，这点有一些get不到。。。

我知道inflation-linked 已经对冲了inflation risk，这句话大概意思明白，但感觉明面上又不能这么说，，感觉很隐晦

covered call 要想得到最大值和BE point 前提是不是必须要看涨期权的行权价要大于股票的期初购买价格？我尝试着用期初价格是3的股票+期权费是1的看涨期权去合成covered call 结果是最大亏损是-2，在价格等于1以后的所有后续价格都处在Y值=-1，这条合成的线并且是不和x轴相交的