老师，第四题为什么不选B，equity和derivatives里都有equity，不是没有mutually exclusive吗

response 1里哪里表达了“只”根据manager investment decision来得出performance attribution的结论呢？

老师， 对单一的负债除了免疫策略，也可以用CF matching 和contingent matching吧？ 只想确认一下，因为讲义里没有明确说，谢谢

forward discount 的roll yield大于0？这个结论是怎么来的？ roll yield 公式F-S/S，我认为forward premium currency的roll yield>0。 谢谢老师

关于这个effectiveness老师讲的没听懂，能否解释一下这题的思路

Case3的Q1里原文中提到的cash position的duration是0’25，为什么没有使用到升duration的计算中呢？

1.Payer swap就是支付固定收到浮动对吗？ 2.还等于fixed rate asset 也等于floating rate liability对吗？

老师，misrepresentation 和performance presentation 要怎么区分呢？第二，监管要求五年，cfa要求7年，不是应该符合更严格的吗？

原版书课后题r17 20题持有gbp资产不是应该害怕gbp下跌吗？不是应该short 一个 forward为什么buy？

Currency 属于衍生品里的重点吗？题目变化太多了