你好老师，Susan这题对于风险的回答是判断风险高低+原文论述+管理风险的方法；而这道题 只根据原文描述了他们面临的风险。如果考试中遇到这类题，要拿全分，需要采用那种答题模式？

这道题乘以40万的巴西币可以换成40万的新西兰币吗？ 得到的结果只是单位不同吧？ 还是说如果要乘以新西兰币要进行一次汇率的转化？

为什么这块profit 要有两个式子一个是F/S 一个是S/F 我为了方便记忆，能否直接先找出下x y的利率高低选择借谁投谁，然后这部分利润就是1+rx与F/S（1+ry）的绝对值再乘题目给的y国

再讲一下， 为什么payer swap的 duration是负数，而receiver swap 的duration 是正数呢？

老师，请讲解这题，以及human life方法。印象中讲义中此方法是PV all income- all expense. 这里怎么不一样

应该怎么理解credit spread level and slope在credit cycle对应的变化呢？

CDS Spread变大为，从upfront premium上看是从2.375%到了1.9%，为何是一个gain呢？

为什么forward rate bias 得到premium 就是sell hedge 而discount 情况不能 buy hedge 吗？变成不hedge 不明白

这里为什么还要加一笔35000的现金需求 本来计算中就是按照beg算的

你好老师，问的是Joseph的HC 还要把Jennifer纳入一起讨论吗 而且答案中Jennifer的篇幅还不少