老师，请教11题 我只有一个疑问，就是支什么收什么？ 题干说的支euro 固定收hk固定。怎么解析反过来了？还是我脑子坏了？

老师，我要请教10题。解析给了另一种思路，我觉得不对，这是一年四期的swap，只是做估值时只剩下三期，不能这样求新的fixed rate吧？这个求法，应该是一年只有三次互换的？ 请指导一下

第八题comment1中，经济利润的现值等于DCF法计算出的现值，该结论应当如何推导？

老师，百题衍生第7个案例，最后一题，打印出来的答案每个季度的固定利率为啥不是直接除以4，和老师视频讲得不一样呢

老师，麻烦问下，百题衍生case4第一题，题目的意思是三个月标的对冲用1个月、3个月、6个月的期权都可以对冲，这是什么意思呢？

老师，问下，boosttrapping为什么是forward substitution呢？是不是债券未来的spot rate用现在市场上的par bond来逐一接出这个意思？

老师，想问一下，课件介绍vc method 的时候，通常第二步会算出pre-money valuation后，为什么不可以直接用pre-money的这个估值直接除以管理层要求的shares 数呢？ 在例题中试过做出来的答案一样的呀。。这样做是不是省了算VC方的持股数呢？

老师，计算器用2nd＋7data,求线性相关系数，这里面这个Sx Sy是什么？

衍生品中discount factor（B1,B2·····）都是单利计算的吗，有复利计算的情况吗

和上一页冲突了？所以投资人到底是否可以直接更换管理人呢？