老师你们好 那个那个 reading32的第五题 他那个求RI的办法我不理解 为什么用nopat除以asset的商再减去wacc的差在乘以asset的乘积就是RI了啊 难道RI=eva/asset吗 我不懂 请老师教我

第五题的C能详细说明下么。。没搞明白

这个问题我是不是可以这么理解》当预计的未来spot rate小于现在市场上的forward rate，我可以直接long一个forward，直接long一个forward和后面例题中买一个三年债券第一年再卖掉形式上是等价的。

请教个关于表述的问题，spot curve是不是就相当于spot rate，forward curve是不是就相当于forward rate？有什么区别？谢谢

ride the yield curve (rolling down the yield curve) strategy assumes yield curve slope upwards. 但是题目中也显示了，spot rate 上涨到9%，return 就低了；下跌到7%，return反而涨了，这不就矛盾了吗？

老师好，这里我不太理解，为什么s小于f，P就会上涨？

课后题100页，第37和38题看不懂

第九题请讲解一下为什么upwards

2×5的swaption，是说2如果代表月，5代表年，就是到62个月结束，如果都是年，就是到60个月的时候结束？

第七题为什么是a