老师声音低

老师好，请问这个是什么“Change of control conversion price €8.00 per share”，该怎么理解？谢谢！

老师您好，这是Reading27的原版书课后题第8题C项。我的问题是：计算PVGO的时候，为什么答案说D/r=E/r？E是$2，而D是$0.8，r是11%。怎么会相等呢？

老师，你好，关于corporate finance中merger acquistion example 4的第5个问题，为什么不能参考之前example 2中第五个问题的计算方法。通过与上市公司对比计算出来的收购价格再乘以基于可比交易计算出来的控股议价，得到最后的基于可比交易对比下的交易价格？

你好，关于离散和连续复利，怎么转换可能是高中知识，我想如果能够了解下，更容易记忆，如果方便，麻烦提供下它们之间的推导，谢谢

你好，关于这个公式里，分母要除以1+floating rate. at. settle ment. 这里不明白 折现是折到FRA执行期限，如1*4这个折现是整个3时段的折现率，应该不是4这个时点吧，因为这个总得借款总额，是借款期是整个3时段一起的汇总，所以应该是这段的折现率吧

这里是卖出call 那为什么不是在call前面加个负号 然后是short shares？

想问一下这个视频最后的那个troubadour的example是怎么判断他是比较两者的FPa 的价值差而不是FP标准的价格差呢 如果是FP标准差约等于0.6

老师好，这个题目我还有不明白的地方，为什么可以用远期利率去计算含权债券的PV？用f（n，1）的远期利率计算回倒的每一期的价值应该是个平均值吧，但是如果是在利率二叉树上面，有些节点达到行权条件，有些节点不达到行权条件，那么平均值就不一定能够达到行权条件啊，这样用f（n，1）和用二叉树计算出来的结果是不是不一样呢？

为什么后面算永续的TV3的r-g不用题干中给出的assumed cap rate 6.5%而是8%-4%