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CFA二级
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讲义PPT第235页下面,写的CFO和CFI,但解释为current operating piece of cash和noncurrent operating piece of cash?这两个是否就是Cash flow from operating和cash flow from investment?
原版书课后题第50页的11题“The balance sheet carrying value of Confabulated’s investment portfolio (in € thousands) at 31 December 2018 is closest to:”为何amortized cost取historical value?
老师,请问在求t-bond futures的公式中,如果coupon出现在期货合约中,如图。 那FVC是第6个月到第12个月的的coupon终值吗?AIT就是第6个月到第9个月,即合约到期这段时间的终值吗
老师,请问在一级学衍生时讲的期权价值随着时间增加而增加,为什么到二级就说theta是负的,时间价值是在减少?根据视频所讲解的,如果是从获得价内的机会随着时间变少,所以时间价值变少,theta就是负的。那么如果我是long call 并且是deep in the money, 即使我快到期了,那theta应该是正的才对,为什么只有欧式put才是正的,其他的期权在价内都是负的? 我对theta的理解就是从供求关系理解,越接近到期日,越要平仓,所以此时供大于求,期权价值下降,所以theta小于0,不知道能否这样理解?
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- Q3:解析里面Team Purple’s conclusion (the externalities associated with human capital is the most important determinant in predicting the occurence of convergence) implies that the production function is a straight line, and is compatible with non-convergence.这段话中 externalities associated with human capital具体是什么?怎么得到the production function is a straight line这个结论呢?
- 这题为什么是选C?
- 老师,第二题可以在解释一下原理吗?
- CDS的long和short是不是反过来的?就是long CDS代表看涨目标公司credit,所以是卖出一份CDS合约?
- 为啥accrued interest over contract life是0?
- 老師您好,Q1關於future price不太理解
- 这个1.0028的单位是什么 老师说“每一块钱SF的现值” 如果是*1.12 就是期初先 euro 转 sf 然后 期末再 /1.1 就是 sf 转 euro ?
- 第六题,视频老师说,对于汇率都是先除老汇率再乘新汇率,不应该吧,对于这个客户而言,因为“paying €1 million at inception.“得出该客户是未来每期是收欧元利息和欧元本金,支瑞士法郎利息和本金。所以期初是每一欧元换1.12瑞士法郎用的是乘呀,估值时的汇率1.1用除。老师帮忙看看逻辑正确不?











