不用考虑风险因子前面的系数吗？

老师，这里的b不应该是b1的值吗？题目似乎给的是b0的值

3点这个打勾的不懂

第29题为什么不能直接算NPV的值？改变前后的都算出来然后做差？

在corporate finance里面计算项目的CF的时候，不应该包括sunk cost，那为什么这道题里面的cost在计算的时候包含了fixed cost和varible cost，我的理解是fixed cost算sunkcost，请你帮我看一下呢？

美国正逆回购和中国的相反吗？https://wisburg.com/articles/734254

第十题c为啥不对

经典题企业理财最后一个课件里，10：46分中，老师question2提到的npv profile，为什么说irr和npv一边是相同结论，一边是不同结论？能画个图解释一下嘛？

Commodity的Total return是spot return + roll return + collateral return，那么转仓的时候会有spot return的收益吗？比如backwardation的时候，价格一直下跌，那么roll yield为正，但是spot return就应该是负数了吧，价格下跌，future亏钱。

老师，bond1是两年期的，bond2是5年期的，期限都不一样，可以选择不同期限的债券去交割么……