不懂为什么卖掉那么多份的股票就是对冲掉了delta

老师 麻烦解释一下这道题

29的BD 不要只翻译

老师这道题中的hedge fund 不算factor吗？能不能举一些常见的factor的例子呢

25题，management model指什么？ 既然他缺少oversight 这不代表他的management model是有瑕疵的吗

老师好 能解释一下这道题吗

老师你好 想问下scenario analysis和stress testing的区别具体还有哪些（除了stress testing是假设在极度差的条件下之外）

你好 老师 这个loss margin 那是什么怎么理解

你好 老师 这个loss margin 那是什么怎么理解

老师好，这些都是习题册里frm一级P1《风险管理基础》的内容，经过我仔细思考后筛选出来的问题，可能问题有点多，有一些实在是不太理解，烦请老师解答下，麻烦了！！感谢感谢～ 1题：credit spreads following bankruptcy。破产导致了信用利差增加，如何判断这句话属于什么风险类型？重点是前面的信用利差增加还是后面银行破产？ 16题C：为什么大型的企业要比小企业更容易做到自然对冲？ 19题A：主要风险因素的两个例子包括广义股市指数收益率和无风险即期利率，这句话似乎没有在网课中听过？ 22题C和D：考察高管层、业务线、财务和运行、风险管理部门的职能；C：实时检查 明确损益声明 D：确保收益报告的准确性和完整性，以及回顾定价的方法和过程；这两个选项分别是哪个部门做的？ 24题A：A如果不是风险咨询顾问的职责的话应该是谁的职责？A：确保银行财务和审查报告的准确性，以及在其他关键活动的合规性 27题D：可调整利率重置和07-09金融危机有什么关系？ 49题A：美国国债的名义收益率为无风险利率；为什么错？ B：预测的方差总高于历史方差；这个为什么对？ D：美国国债的收益率倾向于自相关，这意味着美国国债随着投资时间的增加，其风险会有效减少；为什么错？ 51、52题：这两个题是什么思路？不太能看懂这个表格？ 54题B：如果我们发现因素不止一个，那么我们可以排除CAPM模型；这个为什么错？ C：和CAPM类似，如果我们要检验APT，我们需要识别所有的风险资产；为什么错？ 55题B：多因素风险模型会比多因素alpha少使用一些因素；为什么错？ 59题60题：为何这里的CAPM计算不需要用到无风险资产？这是怎么算的？ 61题：为何APT模型不能用和市场相关的因素？ 65题A：什么是small-cap growth-oriented呢？