老师D选项为什么不是factors相比相关性应该更好计算么

老师请问这里principal讲义里是由于两个债券的面值一样所以直接相加除以2，那如果面值占比为2：1的话，计算平均到期时间是否需要分别乘以1/3，2/3，那这样的话Var(%)不也是没有直接的对应么，也需要用到线性像duration法一样，两个var（%）吗

老师请问这里前两个是因为duration变动引起的大小关系呢么？如果按照相关性是怎么解释的呀

老师请问这里折现时候分母为什么不用像图一这么折呀

请问老师买债券为什么为收利率，这里的利率是说收票面利率么

FRM中，外汇 5.2X/Y, Y是标价货币 ，1X=5.2Y。是这样理解吗 （因为在CFA中，分母是作为基础货币），很疑惑

老师这个d1 d2算出来数值具体是多少呀，能不能帮我看看，我算不出来

老师，这题为什么要乘以根号下252呢，题目问的就是1-day VaR呀，乘以根号下252不就变成了1-year VaR了吗

At the money derivatives…..最后一句，跟老师讲的PD和EAD非线性导致阿尔法难确定，关联在哪？

老师请问31题是在问什么？没看懂题目想缓释什么？