index所有相关的individual stocks构成一个组合portfolio，那么他算方差的时候，不应该和index一样，考虑了不同相关系数pi吗？

老师，这儿没太听懂，不是第一种是提前行权么，应该是在T之前行权，这里的假设ST=12不是T时刻的价格么，第二种不提前行权的价格ST=12的假设和第一种T时刻之前的价格一样是不是比较特殊的情况？我的意思是，提前行权和不提前行权的ST都是一样的么

能再讲讲这道题吗，老师讲的没太听懂

请问老师，这里的IRC与FRTB那里提到的是同一个吗？

请问老师，关于巴2.5IRC这部分，要求估算liq. horizon，可不可以说巴2.5考虑到流动性风险？

老师，公式中的A是第一个月资产池的售价，而题目说这个资产池was sold for 103.25，为什么不能直接用而是要除以100再乘1000？

老师，请问这里为什么要用100块来计算每一期的利息啊

老师四个选项能都解释一下嘛

关于第二个描述，不应该是roll 的seller 收不到提前偿付的利息和本金吗？

为什么对数正态分布是右偏的