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FRM二级
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老师好,这里能不能展开说下LTCM的为啥卖掉流动性好,买入流动性差的债券就是正向反馈?。。我理解是,流动性好则补偿RP↓则价格高P↑。流动性差则定价低P↓。那么,卖掉价格高的、买入价格低的,咋和正向反馈挂钩的
这句话“A bank currently has $100 million of deposits earning an average rate of 2%.”的2%是成本还是收益呀?感觉像是收益。还有,这道题感觉加上50m之后总收益反而是下降了,不懂协会是不是为了出题而出题。
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- 不理解这里为什么Risk Chaampions & Business-Line Managers 负责monitor Operational Risk Function Operational Risk Committee 负责act 难道不应该是一线业务人员负责act,然后上一级负责monitor更贴切嘛
- 请问selection bias 与 self-selection bias 有什么区别?我看到一个老师回复的是:不同个体选择样本不同,这就是自选择偏差,是不同个体本身固有的差异。请问这里的不同个体是指不同的人吗?
- 这里的cash 中性是只需要CAPM中的benchmark=0?还是这个benchmark怎么样?什么叫阿尔法不会产生active cash position?CAPM中阿尔法并不在基准中啊?
- 最后一行的对比是啥意思,老师展开解释一下。增量收费和FRTB定义差异
- 能解释一下这道题吗?
- 老师,请问计算式中,组合的Delta是怎么计算出来了的呢?
- 麻烦老师解释一下IRC和SRC,不太理解
- 关于LTP定价这里。一是想问纵轴的yeild代表什么?二是想知道,对于average cost approach而言,那如果spread从9bp降到6bp,bank资产和负债的变化是什么呢?










