老师，d选项后半句的相关性怎么理解呀？另外请老师解释下b选项，波动性不应该是vega吗？

NP是什么，是现值嘛？

老师，这里表格里第一行expected revenue为什么不是400*1%？

老师，这题不仅做错了，而且解析也没看懂，请老师详细解释一下吧

老师，买长期和卖短期是同时进行的吗？卖短期是作为对冲方式吗？

一般均值没有给出的时候，不是按u等于0来算吗，为什么算liquidity cost时用s作为均值来计算？请Will老师不要回答

这题第一个说法不全吧。敞口上升应该是标的资产和cds交易对手的联合违约概率上升才对吧？

解析有问题吧 I. is incorrect because we can't infer the skew 题目中stock左肥右瘦不是左偏吗，为什么说不能确定呢

N^(-1)(1.25%)=-2.2414，N^(-1)(99.9%)=3.0902这个怎么查表的

请问算RAR的时候为什么需要用expected revenues + return on EC？比如用EC去做投资所获得的钱是revenue，可是如果去做投资的话如何还可以拿到risk free return，两者难道不是只能取其一来算作EC带来的利润吗？