老师能不能解释一下Foundation IRB和Advanced IRB的区别，解释还是没听懂？

老师你好 19:20这边的tool3 我有个问题，为什么excess return of the benchmark不是Rp-Rb呢？ 而是Rm-Rf..

老师您好，这个模型 讲义中流程图是从左往右，老师讲的是从右往左的，应该怎么理解呢？谢谢老师

老师你好 这边对最后一段的红字有些不明白，再算portfolio的sharp ratio的时候mean和risk不是也发生变动了吗变成了5%和13.42%

请问老师，这个里面如果ytm趋近于零的话，分子不应该也只有一个负的无风险利率了吗？为什么分子还是ytm- rf呢？

老师，是不是只有model4和CIR模型中，才有basis point volatility？

老师你好 我想问下描黄色的这句话是什么意思呢？ri为什么不受到投资期的现金流进出的影响呢？

请问老师，视频中老师讲到此处的时候提了一句说“CVA中我们其实是假设自己不违约的”，那请问关于CVA的定义和计算，假设条件除了“自己不违约”以及“不考虑wrong way risk”外，还有其他假设条件吗？这块儿也请老师展开帮忙解释一下，谢谢啦！

老师你好 我在计算surplus的波动率这边有些疑问，为什么在计算surplus的波动率的时候使用起初的A和L,而不是1时刻（增长了之后的）A和L呢

第3条没听懂