Netting with positive correlation 与netting with negative correlation 有什么不一样？从例题看一样啊

请问这题的 IC公式为什么是用的alpha的波动

老师，请问第二个选项为什么错了。。。pearson correlation 要求的就是 finite variance呀。

想问下第三题的A，perfect correlation指的是rou=1，这种情况是undiversified，所以三个风险的capital是可以相加的，那如果rou是diversified，那sum是小于各风险之和吗？ 同样，不同风险的VaR相加是不是也是一个道理？ 感觉frm有好几个关于这种rou和三个风险相加与其和的关系，有点弄混了，希望老师可以总结一下，谢谢！

老师可否解释一下63题？谢谢！

老师可否解释一下61题的1 3 4？谢谢！

老师可否讲解一下60题？谢谢！

CDS卖出方是rwr怎么理解呢？

老师，习题集的174题的第二个选项为什么是错的呢，答案解析没有看懂。

请问我们使用possion 这种指数分布算俱有无记忆性的特征 那么这道题 是不是可以这么理解 因为我完全看不懂 它的答案最后为什么要除以一个0.8607