考试的时候题目除了明说是方差还是标准差外，像本题一样以波动率为名义涉及到的数字都按照标准差来处理吗？

“浮动利息债券定价，在coupon支付日，价格等于面值”，老师前面在哪里讲过？或书上哪里有？

请问老师，long position in future，以为在未来可以以固定价格买，如果价格下降会产生不利影响，想要close out，也就是说要反向操作，也可以理解为hedge，所以答案不应该是B worse price嘛？

sortino ratio不是应该用Er-MAD吗？这道题里为什么用Rf？Rf=mad？

CML & SML 区别再哪？ 公式基本一样， SML的斜率比CML多了一个Rho

option 和 bond为什么属于non directional risk

Credit spread widen为什么属于市场风险，这里感觉不是很明白。

asset liquidity risk=trading liquidity risk?

公式中的n指什么？这里为什么3天 不是n ？三天的波动率为什么用n乘根号三？

这道题我可不可以这么理解，因为原假设H0必须为等号，所以备择假设就只能是H1不等于零。所以题目differe from就是不等于的意思，所以备择假设就是differe from 0,都不用计算。