老师，你好。我想问一下，多头和空头都是以固定价格买卖债券吗？这些都是未来要实现的吗？就是指未来我要以固定价格买卖债券，当市场发生变动合同到期时，我必须以固定价格交易。以多头为例，当俄国债券价格下降时，我手里是已经持有了这些债券，还是我未来当合约到期时，我要以固定价格持有这些债券，不能太理解。多头和空头是实物交割还是金钱交割？多头和空头是现货和远期的一个交易还是都是远期？还有你讲的这个长期资本公司的案例，你说买入债券未来价格下降时，俄国利差会扩大，为什么？卖出债券未来价格上涨，德国利差会下降为什么？然后俄国和德国利差又会扩大为什么？我觉得这个例子没有讲明白。

请问怎么算出的？谢谢

如果没有Sharp ratio这个选项，为什么一定选Treynor？不也是要考虑贝塔吗

老师，这选项有问题吧，选项A和选项D有什么区别？同理B和C？A，short the 1-，后面就没了？？到底short了什么呀？

请问为什么选a?谢谢

计算器百分号的使用应如何操作。 例如：0.52%*3+7%*9+0.4873*15==》0-.-5-2-%-*3-+-7-%（此处数字给出的答案就已经不对了），感谢回答

（1-SMM）^12=1-0.4%，在计算器中怎么按能得出（1-SMM）呢

请问这道题是N=3，PV=105.91，PMT=100x5%/2=2.5吗？FV是多少呢？这里是半年付息一次为什么N不等于6呢

请问利息0.0086是怎么得出来的？

这题文字解析里面说II, III and V are correct statements. 所以选B. 但是视频里说选A，请问哪个答案是正确的