天堂之歌

听歌而来,送我踏青云〜

FRM一级

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感觉课程里没有讲这几个

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老师,可以解释一下期权吗,有点不太懂,还有非线性风险

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股票为什么不可以用来对冲vega?但是可以用来对冲delta和gamma?

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为什么说这里N’是正态分布的反函数?

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这里说的,也可以创造一个gamma是-6000的头寸是什么意思?

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这里delta的求导结果是怎么得出来的?可以详细说明一下吗?

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这里用的Δ实际是option的Δ,即单位股票价值变动引起option的价格变化量。题目里直接带进了option和stock VaR的计算,这样严谨吗?还是说公式通过一阶求导算出来的?具体可以详细写下步骤吗?

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这题不理解,这里σ应该是一开始就知道的,如果肥尾,那σ一开始就应该大,为什么算出来的还会偏少呢

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为什么这里算put的时候直接用了call的结果6.26?没用用讲义上的公式来算put?

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第一笔红利折现的T为什么是0.1667,第二笔为什么是0.4167?

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