不太理解最后一个缺点是为什么？

老师好，在讲课时，么老师说，无风险利率对期权的影响是唯一需要死记硬背的，但是我的逻辑是：无风险利率越高，不就因为这银行利率越高（或者国债利率越好），那股票价格应该是跌的，这种情况下，看涨期权也应该是跌的。可是老师的表格里面，这个无风险利率是看涨期权是正相关的。请解释一下

书上第17页，Hedging with derivatives (off-balance sheet) may allow for more debt financing, which results in more tax deductions for interest costs incurred，为什么会减少tax？

rolling the hedge forword与stack and roll 有什么区别

老师，pipeline risk 是属于liquidity risk的一种吗？

老师，我不太理解美联储为何要救贝尔斯登这种投行，投行没有直接牵连到中小储户，她发行的资产证券化产品也只是承销，救的意义何在

老师这道题为什么不能这么计算呢，（s+pv（storage cost））e^rt；为什么要一定要把Storage cost 算成百分号呢？我这么算也是把storage cost当作连续复利了呀

老师您好，这道题不太明白，公式是哪一个？用的是什么原理？

老师我想问一下怕他贬值不是应该做short吗？

老师您好，请解释下D选项