OAS是公司债券针对国债额外的风险补偿，那就是差在含权部分；但是上课又说pure+call=callable，OAS对应的是pure得部分，这个该怎么理解

既然基金经理利用最有市场组合和最优组合构建出一个RF无风险资产和跟踪大盘指数的风险资产的组合，是一个被动的消极管理，没有超额收益，那么基金经理存在的意义是什么？不就是因为基金经理可以赚取高于大盘的超额收益，投资人才去找他们做投资的吗？

如果我是一个分析师，我cover的上市公司与我们公司有业务交集，比如我们的高管是那家上市公司的董事，最佳的practice 似乎有三种：1、把这家公司放到restrict list中，只写事实、不做主观评价，2、拒绝写这家公司的报告，请领导安排其他同事写这份报告，3、继续如实客观写报告，但在报告中披露自己公司与上市公司之间的关系。最正确的做法是什么？

CAL的公式需要掌握吗？

Q1 statement2后半句 签两年为什么不对？

这个视频的PPT怎么讲两句就跳一下，太影响学习了。。而且2年前我看就有人提出这个问题了。。

为啥这一章节的真题对应不上视频课的题？

Q1①这里为什么在货币互换的时候只需要支付reference rate，后面的bps为什么不需要支付？例如在Q1中 先借入欧元，欧元是reference rate+70bps,货币互换后，美国方面只需支付reference rate，而不是支付reference rate+70bps? ②另外再延升一下，是不是所有的floating rate里面互换货币的双方只需承担reference rate，而不是承担reference rate+bps，bps是有本国借款方承担（例如Q1中是有欧元的借款方承担），而不是互换方承担？该情况是不是适用所有情形？

这里的结论，应该是“meets the CEO''s target IRR of 50%”吧？讲义是不是写错了，ROI是20x

请问根据value，如P/B指标，或者quality指标（D/E）分别如何确定比重