请问reading13课后题第2题为什么不能通过convexity最大，最涨多跌少的债券，来判断？

0.525%从何而来？spread改变不是50%吗，为什么不用0.5？

评估SAA和TAA的时候Sharperatio和informationratio有什么区别呢？

老师好，这道题不会

1题，synthetic long put是什么意思？怎么组合的？

22题，volatility skew具体指的什么意思，put在OTM时波动率高吗？题目里面怎么又提到了call呢？call在一个月里面是反smile 的，什么只看OTM的呢？

另类投资p38页例题的第二题为什么计算profit的时候不需要考虑coupon但是第三问中考虑成本后需要加入coupon呢？

excess spread return是什么含义，老师可以讲一下吗

34题，两个疑问。1. 一个欧元怎么比一个美元还便宜呢，题目一个欧元标价.088 0.89的水平。 2.答案两次计算都是乘，我觉得应该除吧，250w usd×0.8875 usd/eur，usd在分子呢，都消不掉

两张图片的结论有冲突的地方，第二张，long put是升convex，第一张却是降。