为什么当预测spread会wide时，Reducing a portfolio’s duration to an underweight vs. the benchmark不能增加excess return

How should I know the investment-grade CDS has a fixed coupon of 1%?

mockB中关于confidentiality这题为什么只有B是对的

官网mockB 上午题：question8B，计算固收组合收益，考虑汇兑损益时，是按照5因子分解模型，直接+/-汇兑损益？如果是 currency management相关考点，则用连乘Rdc=(1+Rfx)(1+Rfc)-1?

原版书的这个例题怎么和百题，课后题的解题思路不一致，算收益率变动到底怎么算的

请问老师模考二25题，不允许卖，也不允许holding啊，不卖但是目前是holding状态，不违反法律吗？

老师，关于CDS，如果买了CDS，CDS涨了，最后是gain，对吧

请问第六题B为啥不考虑长期数据的regime,change

从deligence角度，分析师推荐自己不懂的产品或者不熟悉的投资策略如做空属于violate，那么是否同步违反对客户忠诚？

请问怎么理解Manager C’s portfolio turnover is greater than the frequency of signals generated？答案说portfolio turnover should not be greater than the frequency of signals?