Q2，factor framework属于risk attribution么？

Q25，交易前的透明性指的是什么？

Q25，交易被报告是指什么意思？

Q24, concern about不是不想这件事发生么？不想在一天完成订单

calendar rebalance到期无论是否超range，都回调到该类的target weight对吗？ 但是该类weight变了，其他的大类的weight不是也会变吗？能再解释下calendar rebalance的过程吗，谢谢

Q21, Bradley指昨天确定了fair value是28，今天1000am，又confirm了价格是28，这两次都算decision price么？如果这两个数字不同，decision price按哪个算？

L/S和Long only的bid-ask spread in downturn如何理解呢？

Q19，liquidity部分怎么没有说Valley的non-equity流动性低呢？是因为都是listed securities，所以流动性高么？那这些listed securities可能指的什么？

R14 第21题答案到底有没有错呢？收益率变动到底是0.16还是0.16%呢？

L3V5, P88. Why a diversified fixed-income investment strategy affects the volatility of the change in asset value, rather than the volatility of the change in liability? For this type of questions, what should I consider?