老师好，mock 2 am Q8B - 请问他是一个US denominated portfolio，US yield curve shift down by 50 bp，那么EUR增值0.75%不是说明USD贬值0.75%？ 为什么最后的汇率return是+0.75%而不是-0.75%？

hongbo助教 2022-08-23 13:41 同学，你好 题目R14 第12题，协会做了纠错。删去了"an instantaneous"改成了50 bp decline in yields over a one-year period。所以正确算法应该是 2.75%-6*0.5%-0.75%*40% = -0.55% 这里spread是decline为什么是-6*0.5%？应该是-6*（-0.5%）吧

密卷Q11C

Mock B - AM Q7A：老师好，请问这个题目的问法是需要说出recommendation 1 is correct+理由，还是recommendation 1 is correct+理由 and recommendation 2 is incorrect+理由才算全对？

密卷Q8A

Fully segmented risk premium应该是用S的sharp-ratio吧

既然factor based主要是量化在用，量化不是让组合分散吗，为啥这里又说更集中

老师好 这题，为什么put spread 不能用呢 ， put spread 也有上升的好处啊

老师我有点晕了，投资级投机级利差大，经济是好的对吧。

Q6exceedinghigh未来就要跌回来，不算过度联想，算适度联想？spread大说明风险大，减配highyieldbond不也说的通。exceedinghigh无法说明未来一定会怎么变化，语文题