这里的goodwill 为什么放在负债这里 因为是溢价吗

这里 profit attributed to MI (1200) 怎么算出来的

少减了一个5，属于NCC里面避免和FCinv重复计算GAIN，需要剔除。

讲义中这道例题，FV through P/L的realizedgain为什么不是64.34，是60？FV through OCI的realized的gain计算都考虑了加回4.34，为什么算trading的realized gain不加回？

老师，对于同一道题用term and reversion approach和layer method计算出的结果应该不同吧？因为折现率的问题是吧？

老师好，请问一下在equity swap计算valuation时，在支fixed rate收RE情况下，为什么PV（固）的计算是未来折现到某一时刻（e.g.t=30天），而计算equity return就是从0时刻到30天的收益？RE能否用类似折现的方法计算在某一时刻的收益？谢谢 （参考Pricing an equity swap部分的例题）

在sars里如果第一年stock price increased 但是第二年又decrease了 需要把第一年appreciate的钱还回公司吗？如果第一年股价就跌了呢？需要management自己贴补那部分钱吗

为什么NI进入equity的时候，股价不涨，而从equity里发DIV的时候股价要跌？IPO的时候，超出股本的收益不都进股本溢价了吗，为什么DIV会影响二级市场的价格变化？

麻烦讲下这个题目对应的文中，includes con-tracts of commodities typically in contango/ backwardation是什么意思

货币互换的利息支付是不是实质上谁用，谁支付这个货币的利息？？？？