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CFA二级
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老师你好,请问这道题在计算deltaP%的时候,为什么分子是4.57啊,公式的分子不是breakeven price- current price吗? breakeven price是4.57,不是应该还要减去一个current price50,再除以分母current price50吗?
老师您好,在财报的translation练习题的Example12里,老师说当当地货币贬值时,如果用temporal 方法算gross profit margin就会比用current方法算的高。因为历史汇率值钱,所以用历史汇率的外币记账成本高? 我不太清楚是什么意思, 谢谢老师讲解!
已回答老师你好,为什么在black model,option on futures估值的时候,老师也是用连续复利的思想在折现呢?BSM模型里面,因为有assumption说明了假设risk-free rate是continuous并且是constant,但是black model里面并没有这个假设啊,怎么还是在用continuous risk-free rate在折现啊?
已回答精品问答
- CDS的long和short是不是反过来的?就是long CDS代表看涨目标公司credit,所以是卖出一份CDS合约?
- 为啥accrued interest over contract life是0?
- 老師您好,Q1關於future price不太理解
- 这个1.0028的单位是什么 老师说“每一块钱SF的现值” 如果是*1.12 就是期初先 euro 转 sf 然后 期末再 /1.1 就是 sf 转 euro ?
- 第六题,视频老师说,对于汇率都是先除老汇率再乘新汇率,不应该吧,对于这个客户而言,因为“paying €1 million at inception.“得出该客户是未来每期是收欧元利息和欧元本金,支瑞士法郎利息和本金。所以期初是每一欧元换1.12瑞士法郎用的是乘呀,估值时的汇率1.1用除。老师帮忙看看逻辑正确不?
- 请问FRA是在1时刻借到钱(面值),2时刻还钱(面值),然后1时刻settle赚的/亏的interest rate吗,然后这个settle的部分是要discount之后结算的? 然后option是在1时刻直接settle不需要discount?
- 很迷惑到底是long call+ short stock还是long stock+short call构建无风险资产
- 这道题可不可以用算出来的fpa除以0.9算出的价格和125比较,得出的差额是套利的利润?
