老师好，这句话一直理解不了，FRA应该是远期利率协议，不涉及固定浮动互换的呀，这里为什么会涉及收浮动，支固定，能不能讲一下这个知识点。 “if the exercise rate is selected so as to equal the current FRA rate, then long an interest rate call option and short an interest rate put option is equivalent to a receive-floating, pay-fixed FRA.” Excerpt From 2020 CFA Program Level II Volume 5 Fixed Income and Derivatives CFA Institute This material may be protected by copyright.

老师，如果个人将来的财富状况不明确，为什么不是储蓄需求增加，反而是更愿意消费了呢？

问题1：value add和dominance的本质区别是什么？问题2：如果想成value add,即资产A 525x2=1050不等于1100，也可能理解成value add即加起来不相等 有套利机会啊，为什么不对？

这道题目将通货膨胀率重述收入的过程能否解释一下？

老师，在temporal method中对于负债科目，ML用的current rate，non-ML用的historical rate，其中non-Ml包括deffered revenue，请问long-term debt是用HR还是CR？

您好，想问disclosure of conflict里说broker sponsored limited partnerships to invest VC，这个为什么有conflict没看懂，谢谢！

老师，这个题中disposal，为什么不需要调整FCInv呢？只调整了NCC，谢谢

老师，原版书后题，Reading37 Q10. 题目是一年换4次，用公式求出的数值0.06492%应该是对应的一个季度的rate，题目问的annualized，应该再乘以4吧？为什么答案不用再乘以4啊？ 咱们讲义PPT 54-55页例题给的就是两年换四次（半年一换）， 计算出的数值是0.0316， 最终答案是0.0632 for annualized.

请问第2题 监管资本 和信息不对称 是没有关系的吧 谢谢

请问第5题 关于小y的增长 只跟小k 人均capital 和 A有关的呀 请问增加劳动力（有更多的女人去上班）为什么也是对的 谢谢