Interest 上升，forward price不是下降么？short position 应该亏损呀？

经典题CK Q26，这题里有个仓位限制 total portfolio的1.75%的条件，假如我是客户总投资额100w，就是说阿尔法基金我最多只能买1.75w对吧？另外，如果我此时追加资金到110w（总的），那么这个1.75%也应该是乘以110w的总资金对吧，如果减少到80w，原来买的1.75w是不是要被迫赎回？即 仓位限制是不是 以当前的 总资金为基数，动态的乘以那个百分比？

老师好 请问24题怎么理解，可以详细解释一下吗？谢谢（portfolio management 的课后习题）

老师好，关于商誉减值有个小问题。 就是IFRS准则下，当impair loss在goodwill里不够减了，然后要去到被收购方的fixed asset和intangible asset里减。 假设在被收购方B的FA&IA里一共减了100万，那么收购方的investment in B里也应该相应的－100万。对吧？！

老师，还是这里(第8段视频 从8min左右的这段推导)，我卡了快一星期了，我有点较真 就是有一点不是特别清楚浑身就难受的那种。单老师说的是 现在和将来总的效应相等 为均衡条件，后面也反复用到这个类似前提的东西（如果理解成现在和未来的边际效用相等好像和她后面讲的就有点对不上）。我的问题是，我想在草稿纸上把这个过程推一边，但是有矛盾点让我很困扰，请问要看原版书求证吗？但看书一个是费时间，一个是我其实只要一个清晰的逻辑思路（没有矛盾点的）就够了，也不想成为这块的专家，这才是我的问题，请问我该怎么做?

请问既然是callable bond，0时点的价格，也不应该超过100啊，怎么能取到100.5446呢

老师好，case 4 第5问，为什么40元是执行价格

老师好，case 4 第三问，老师讲short 的call 少了，gamma也就少了。这个是如何推理出的？

老师好，case 4 第一问，题目中说想对冲Nolte 未来90天价格波动，答案只short了一个月的call option ，应该是不准确的吧？

case 6 第6问题，vega 的变化是在讲义哪里提到的？我看到只讲了 Vega 和call or put option 的relationship,如下图所示