图片中国债期货的公式中FVC是指持有债券期间实际收到的票息，这些在债券持有期已经收到的票息是不用再分别按无风险利率复利至债券售出时点T的，直接把收到的票息金额减去即可，这个是理解一，是否正确？另外为什么要减去这些实际收到的票息，这些票息是债券持有人在持有期间应该收到的，不是额外的benefit.应收未收票息则已反映在了AI(T）中了，所以公式中为什么还减去持有期实际收到的coupon?还是说这要减去的FVC收到的票息是对应AI(0)*(1+Rf)^T的？即公式中的FVC其实是结清AI(0)的？其他各期在持有期间应收已收coupon不会在公式中反映出来。这是理解二，是否存在理解误区？谢谢

老师，这里用call option的delta=0.5来求出pricecall option=5.71。如果先求股价上涨的概率πu=（1+r-d）/（u-d）=0.66667，然后求看涨期权在期初时点的期望收益=（60*1.15-60）*0.66667/(1+5%)=5.71，这个方法是不是也一样可行呢？

自回归的滞后项和季节滞后项有什么区别吗？我理解季节是滞后项一种。但书上建模步骤，一直说的是先做自回归滞后项修正，再修正季节项。

请问2022年2月考期 mock2 session1 case4 Daler Bajwa 第19题，关于bonding cost 这个知识点在哪呢，上课没讲过啊

到底以哪个为准

26题跟纸质书也不一样

23题跟课后题纸质版不一样 选项和答案都不一样 你们能校对一下吗 纸质书上答案是0.8789 是pure bond 直接减去100

Where passive management is much less prominent than in equities什么意思

为什么债券的etf主动管理更多

这道题求bond Z的ytm，表2里都写了bond Z是par bond，那ytm不直接等于6%吗，为啥还要用spot rate求出P，再反求ytm