请问fundamental model里面的Ri具体指代什么参数？为什么先BETA后Ri？截距是否也是APT模型算出的E(Rp)?谢谢

关于 新考纲 中的 GKmodel 在基础班的课程中，哪一部分有涉及（具体哪个视频，多少分钟）？我在听基础班的时候，没找到

请问在consolidation和equity计算下2019NinMout的NI具体是多少？

老师，请问这道题为什么不选C (Hedging pressure hypothesis)， 在什么情况下可以选C？谢谢老师。

怎么判断出 Y=1 代表 ETF 是winning fund 而不是 average fund?

log-likehood 的绝对值到底是越大越好，还是越小越好？为什么

请问老师，在look-ahead bias，老师说解决方式是用2019年2月的EPS数据作为代替，是指在2021回测的时候使用2019年2月数据对2018年底的组合进行分析，还是在2018年底，该对组合进行分析时，等2019年2月拿到了EPS再对组合进行分析呢？

最后一问，我可以理解是不会行权持有债券，所以比较债券和股票。股票的资本溢价加上分红没有任何可能性小于债券的coupon么？也有吧

请问，Factor Sensitivity 是APT模型中的BETA吗，在考试中是不是要先把Factor Sensitivity配平才能进行Expected Return的比较呢？

为什么long call、long put gamma>0,short call、short put gamma<0。不太理解，在哪里讲过