老师好 这道第40题 明明b1色p-value大于0.05，我们在算公式时依然按照表格里的值算b1，而不是认为b1＝0是么？

APT套利模型： 想要arbitrage Jensen’s α的收益，期初先借无风险的钱款[1-β(p，M)]×Rf且short 一个市场组合market portfolio：β(p，M) ×E(RM)加起来得到的钱，用来long一个收益率大的符合条件的portfolio，这样期末时就能套利并且所有的风险（包括系统性风险）也全没了。但是期初不也是要有这个市场组合market portfolio才能这样的嘛？这不符合期初一点投入都没有的套利原则嘛？？

题干中的模型有Rt-4这一项，但是后面的检验数据表示Rt和Rt-4不显著，那为什么不把Rt-4这一项去掉，而是说模型没有错误？

这题感觉没有合适的答案啊

老师好，麻烦您把第44 和第45题讲下。辛苦您了。谢谢

老师好 这道case是多元回归，有好几个自变量，为什么题里的表格，只有一行regression呢？我有点看不懂这个表格。

老师好 这个significant F是在给F值做p-value检验得到的值吗？

请问老师：economic profit=nopat-wacc*capital，这个capital在计算的过程中是仅包括初始固定资产投资，还是包括初始固定资产投资和初始营运资本投资之和？原因是什么？，谢谢老师

老师好 这道题我也错了……为什么这里面不能用概率模型和逻辑模型呢？还有什么时候可以用概率模型和逻辑模型呢？什么时候可以用判别模型呢？

老师好 请帮忙讲解下这道题！谢谢！另做题时就不理解题干里说的：reuqired coefficients指的是哪个变量啊？