老师您好！这块是不是描述错误？应该是越高越好吧？谢谢

https://www.gfedu.cn/squareques/id_870205.html，这题书P512-Module 8-Example 7-Question 1，为什么Canada 比 HK 风险高？为什么实行a free float制度的比实行currency board制度的风险更高？Question 2, 根据你答复里所说的independent monetary policy is not possible if currencies are fully convertible，那么这道题里实行dollarization 的巴拿马之所以无法实行独立的货币政策，是因为巴拿马货币 fully convertible to 美元了?

这里implied forward rate的IFR（1,1）标号规则是什么？例如三年初到五年初的IFR如何表示？

为什么久期越长，再投资风险越大

Occurred yesterday 是D0？上次有一道题说recent支付的是D1，这里有什么区别吗？

老师您好！in 2022指在2022年后 那对于在2022年中，怎么描述？怎么区分？谢谢

https://www.gfedu.cn/squareques/id_869783.html，这题Module 8-Example 6-Question 4，我的疑问是：三个选项中，写的都是buy EURO, 但其实buy GBP也是可以的？这家法国公司用的是欧元，为什么是交易欧元赚取利率，而不是交易英镑来赚取利率？

老师 这个是T×Rf 还是Rf的T次方哇

https://www.gfedu.cn/squareques/id_869781.html，Module 8-Example 6-Question 2，1.题干中说的the forward discount，是哪个数值，是已知条件GBP/EUR spot rate=0.8752，还是第1问的答案forward rate=0.87506？2.因为GBP/EUR<1, 所以Euro利率高于GBP利率？

完全竞争市场和不完全竞争市场，两个图像的mc和atc线为什么区别这么大？