老师，29的答案是c，答案是不是错了？蒙特卡洛我记得是不能给美式期权定价的啊，所以我认为c正确，而答案A中，无分红的情况下不是不提前行权吗？

两个问题，1）考试时FRA是否默认是连续复利？看到swap问题里，以及euro dollar futures的convexity adjustment问题里，FRA都是默认连续复利，然后要转换为对应期限的普通复利。2）另外，考试时，如果遇到一年内的短期衍生品交易，给出的利率是否都默认是普通复利？

老师好。27题的u和d是怎么算出来的啊？

老师，请问什么条件下不能用p-value方法。

老师，请问emerging市场是不是会缺少历史数据，不适合用历史仿真法。

第78题 可以用 cov（A,B)=E(AB)-E(A)*E(B) 做吗？

请问老师这里为什么能用pd减流动性风险溢价？另外我的运算过程错在哪里？

请问老师48题为什么otm 比itm 看跌期权的wwr 大？后者在pd上升时的敞口更大

如何判断是矮峰？

老师，请问lognormal model中，with determinisic drift的那个模型的basic volatility是不是固定不变的？也就是constant的？