所以這裹transition risk and physical risks are both direct impact?

请教老师，这个题能用单因素模型的公式，求出资产C的期望收益么？计算出来的收益和答案不一样啊

D. 想問 波動率是在recession Or normal market time higher?

什麼是pair trading strategy?

Q7 怎樣判斷 small cap stock and large cap stock 的 book to market value 呢?

如图所示，60题，问：是因为题目中说“for a linear derivative”，让我们求线性衍生品的VaR，而期权是非线性衍生品，不符合，就排除B、D选项吗？

请问老师，这个题它给出了当前的债券价格，不应该是pv等于当前的债券价格，然后代入已知条件，用计算器算出fv吗？然后再通过债券上升或者下降一个基点，算出一个pv，最后和当前债券价格相减

What is cash neutral alphas?

Residual risk是指的追踪误差吗？

这里他说的下半标准差说错了吧？这个追踪误差，是信息比率里边的。下半方差是索提诺比率里面的。