老师你好，请问54题，KMV模型的dd=1.96，历史上1.2%比例会违约，所以违约概率是1.2%，那dd在中间是起什么作用的呢？

操作风险和信用风险都是1年 99.9 市场风险是10天 99 请问对吗

老师第66题的B和D选项还是不太明白，违约概率的上升对应股价下降，从Δ的角度来看，股价下降对in the money的put 的价值影响更大啊

请问第五题的问题是什么意思，选项都是什么意思，老师讲的是个啥。。。。。。。谢谢

如上

便利性收益的求法？为什么是这样

老师第45题的D选项，如果把distribution中，小于0的部分看成尾部，那么波动率增加，会导致尾部变肥，导致大于0的部分占比下降，EE应该是会下降才对啊

bootstrap在放大样本时使用到的数据，难道不是基于市场数据通过计算得出新样本数据吗？

ABC选项的解释没有听明白

如何区分repo和reverse repo?