这道题用看吗，是不是超纲了

这道题怎么做？直接被跳过了？

这题是自己出的还是协会的题？持有longcall，怕亏钱，担心资产价格下跌，赌的就是价格要上涨。结果价格上涨，你还要做对冲，对应b选项，是不是就要卖出股票？有点搞迷糊了，希腊字母都是对于期权来说的，detla是n（d1），通过d1的表达式可以看出，标的资产价格上升，d1变大，对应detla增大。然而这些跟股票买卖有啥关系啊。

半年无风险利率是4%,一年不应该是8%吗？例题时间不统一啊

老师好，基于failfureRate的VaR模型验证中，为啥说T越大，非拒绝域越窄。我看非拒绝域的区间是[X-K*SE,X+K*SE]之间，那非拒绝域的长度就是2K*SE。T越大，显著性水平不变的情况下，2K*SE不是会越来越大吗？

D虽然是影响声誉，但没有说哪个制造商，也算声誉风险么

第一张图那个的杠杆率为啥还是2，不太明白，第二张图说弹性那里，为啥说大额单据砸开时间越长liq.越好？是不是理解成liq.越好的情况下，越保持稳定，所以砸开缺口的时间越长？逻辑是这样吧？

答案是不是错了，我选的D，但正确答案是A，不是说A太绝对 了？

下面的shortfall不应该是先用equity的5million垫付，再到mezzanine吗，应该是100m-86m-5m=9m，这样mezzanine不用全部垫付11m了

这里的抵押物的需求和抵押物的供给对repo利率的变化影响不明白，麻烦说的通俗一点