为什么一个债券评级都低了，收益还能高呢？这个收益是相对于谁来说的收益

解析的公式是什么意思？按道理1000分别除以第六个月的利率不应该再乘以概率呀。不应该折现到零时点才考虑概率吗？

第6题，为什么不用伯努利？C31*30%*70%平方+c32*30%^2*70%+c33*30%^3*70%^0

老师，我每次输完x的值后，会出现让输入y的值，而且y的值自动显示是1，我怎么把y值清零啊

这道题可以解释一下吗老师。这是协会发的那个考试里面的， 解析我没看懂请老师再讲一下

如果是0时刻就进入repo，那应该不需要计算应计利息；如果是3时刻进入repo，持续6个月，到9时刻，才需要计算应计利息吧？另外这个coupon写了semi annual，6%不是代表半年的coupon么？

如果报价是90-06+的话，那债券的价格就是90+6.5/32 吗

滚动100天为窗口，按损失排序，再找数的套路对不对

第二点，波动率越高，对应的是OTM put，那意思是OTM put的价格大于ITM put，虚值为什么会比实值期权还贵呢？

then is the same across all customers without discrimination不对是不是