老师能麻烦画个时间轴讲解一下吗 答案没看懂

讲义是两个负号相➕，题目里这两个敞口都是正的，为什么不是再前面加两个负号再+起来？

交易对手风险就是信用风险吗？交易所降低的不是交易对手风险吗？

没太明白这里计算凸性的各个变量到底是多少？

这个策略从图中看，一年期30%，2年70%，是不是反了啊？front-end load maturity policy不该应该是期限短的多配置，

德国金属预期backwardation，所以买入近月合约期待能高价卖出，但是市场变成contango，到期基差扩大有亏损，跟stack and roll是啥关系？

老师您好，能不能麻烦您详细解答一下，到底什么时候除以n,什么时候除以n-1,目前我只知道概念理论里总体数据用n，样本数据用n-1，但是在题目里还是区分不开啊，题目会说明某个数据属于总体还是样本吗QAQ

D选项，老师说市场风险是1年99%的Var；操作风险是10天，99%的Var，但base2操作风险已经改成1年99.9%的Var了，是操作风险的Var更严谨吧？可以总结市场、信用、操作的Var么？

老师，这里stop-limited order可不可以理解为是我持有一个股票，然后判断在什么时候卖出的限额；而market-if-touch order是我想要买入一个股票，然后限制在触发一个什么低价格我才买入？

为什么接近违约时，CS极高，但CVA=0？，这个时候公式近似=CS*average exposure,敞口应该也是很大。不应该=0吧。但如果已经违约了，那CS还会很高么？这个时候就没有敞口的概念了吧？敞口不是说自己赚钱的时候才有的信用风险么。