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FRM二级
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NSFR=ASF/RSF,ASF=L+E,其中负债L=CMM欠的USD LOAN(USD升值,欠的更多,负债增加)+CNY Deposit(CNY贬值,不就欠的更少?反而是好事?负债减少?)问题1:那总的负债到底是增加还是减少了呢?问题2:发行股票等于是增加E,所以ASF才上升了?在资产端:CMM持有USD LOAN(USD升值,资产升值),还持有CNY LOAN(CNY贬值,资产贬值),还持有一些证券(题目中说不考虑价值变化),那总的资产端的价值变化也不好说吧?怎么就能确定NSFR是下降的呢?
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- 请问selection bias 与 self-selection bias 有什么区别?我看到一个老师回复的是:不同个体选择样本不同,这就是自选择偏差,是不同个体本身固有的差异。请问这里的不同个体是指不同的人吗?
- 这里的cash 中性是只需要CAPM中的benchmark=0?还是这个benchmark怎么样?什么叫阿尔法不会产生active cash position?CAPM中阿尔法并不在基准中啊?
- 最后一行的对比是啥意思,老师展开解释一下。增量收费和FRTB定义差异
- 能解释一下这道题吗?
- 老师,请问计算式中,组合的Delta是怎么计算出来了的呢?
- 麻烦老师解释一下IRC和SRC,不太理解
- 关于LTP定价这里。一是想问纵轴的yeild代表什么?二是想知道,对于average cost approach而言,那如果spread从9bp降到6bp,bank资产和负债的变化是什么呢?




