84分15秒左右讲的‘’浮动利率债券在付息日那天会回归面值‘’不理解

不理解为什么越在high risk，解释力度越高

on the run与Off The Run

老师，您好这里计算forwardcontract价值的公式时，随着时间推移T-t就应该越来越小，这样就会导致forwardcontract的价值越来越小了吧，可是老师说是应该越来越大，为什么？

老师能不能解释一下第九题的B为什么是错的呢

老师能不能算一下

这题目和久期没有关系吗？如果是债券的话

PD 下降的情况下，rho 上升的话，不是更有可能是equity 不违约吗? 对于senior 来说，本来PD 就比较低，现在PD 更低，而且rho 也上升，不应该是价值影响不大吗？为什么是价值下降？

老师好，一阶导和二阶导分别有哪些，怎么知道它们是有没有方向性的？

这是今年的案例吗？烦请老师讲解下，有点不知所云。