these limits should be designed such that the probability of exceeding them during the normal situation of business is low. 帮忙解释一下这句话什么意思呢，看不懂老师

老师好，我问的是新版习题册的第308题，我看这个解析我看得懂上半部分。却看不懂下半部分，为t检验也也合适呢？

CAPM和APT的区别

为什么单因素模型的假设不包含mean-variance efficient portfolio，而CAPM模型包含?n套利定价模型都不包含吗？

套利定价模型的一个假设是没有套利机会，那这个模型怎么套利呢？

老师好，这道题里面的区间估计，没有也没用用标准误，用的也是标准差0.2，这道题也是不严谨吗？还是我以后做题，如果没有找出来样本容量n，就用标准差来代替？谢谢老师，老师辛苦了，每次回答题特别即时，而且很能抓住关键！再次感谢老师！

1/2CP△y^2，中的C是convexity还是modified convexity???还是都可以，看题目的复利方式？

老师您好，59题不理解，VaR(10%)=0，按照VaR的定义，应该是有10%的把握，最大的损失不会超过0，即10%的把握会有positive return吧。就如58题的B选项，VaR(95%)=1mio，就是有95%的把握，最大的损失不会超过1mio。

dollar duration=D*P，这里的D是modified duration还是macaulay duration呢？？？

老师好，我问一下，我们课程上所学的都是对均值进行假设检验。没有说明对方差如何进行假设检验。但是我做习题册上的题却发现好几道都是需要方差进行假设检验，他们用的都是卡方检验统计量，并且查的都是卡方分布表。这个卡方检验统计量的表达式是多少呢？这个知识点属于超纲吗？需要掌握吗？