我们学习了如何去计算一个FRA的价值，FRA之所以有价值是因为我在0时刻想买一个在T1时刻是5%利率的FRA，可是此时通过理论计算得出T1的理论利率应该是5.3%，因此如果我要买这个5%的合约，就需要支付这个合约价格（就是这个FRA的价值。） 然后问题来了，既然我们要支付这0.3%差额的利息现值，为何我不直接找一个5.3%的合同就好了呢？按照理论计算，这两个方法的总成本应该是一样的，那是应为什么原因，导致我会想去花钱买一个5.0%的合同，而不去直接签一个5.3%的合同呢？

这个老师真的。。。讲的很差啊还浪费时间，你们教育机构没其他老师了吗？

老师能帮我分析一下这道题的逻辑吗（由puttable推出什么什么再推出什么什么）

老师请问这道题第三问中的单尾检验为什么和第一问中的双尾检验都用5%的alpha呢？不应该是2.5%吗？

按书上说的，var不应该是减小吗

var值不是置信区间 数值和时间构成吗，为什么可以鉴定出风险因素（我对第四个的理解就是他能分辨出组合的主要风险是什么，如信用风险或操作风险等等）

6. A portfolio manager is examining data regarding various index futures contracts traded at the CME Group. Which of the following observations would the portfolio manager most likely view as a potential problem? A. The volume in a specific contract is greater than the open interest. B. One specific contract is of a much smaller size than the others. C. The prior settlement price for a specific contract is above the opening price. D. In a specific contract, the last day on which trading can occur is not specified. Correct Answer: D 老师好，这题怎么回事

这题的call的price美式期权不需要折现吧？怎么回事？

老师这个相关系数r和用协方差标准方差算出来的ρ是一个东西吗

老师，如果这道题，题目改成null hypothesis that the population mean is larger than or eual to 45. 我仍然是一样计算，但算出来的结论仍然是Z统计量大于关键值，我怎么能得出不能拒绝原假设呢？