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FRM一级
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不好意思,前两个重复的问题问错了,不能撤销。想问:这里要做PR=0.2的假设检验,应该是找0.2+/- 1.65*0.014的区间,然后看0.35是否落在区间内吧? 就像之前的全国平均身高=173cm的检验,也是找173+/-1.65*SE的区间,然后看174是否落在里面。
figure2 在计算experience这个变量时,t-stat=2.634大于1.96,可以得出reject H0;但是后面的p-value=0.076大于5%,又can not reject H0;以及0落在了 lower 95%~upper 95% 区间里,也可以说can not reject H0。 为什么不同方法算出来的结果不一样?
这道题问的是valuation,先通过把连续复利计算的spot rate,算出连续复利的forward rate。再把它转换成按季度复利的形式,然后和合同利率(题目给的季度复利)比较。这里我可不可以先把合同利率转换成连续复利的形式 ,之后和远期利率比较呢? 还有请问:对pricing和valuation的理解这样对吗。一般产品像是债券,他们就是相等的,直接用现金流折现求和计算。而对于期货、期权、远期来讲,定价是对K 远期的价格进行确定,也就是第三本书说的内容,类似期货的持有成本理论,无套利。期权的最大最小值范围。而第四本书中讨论的是具体到期现金流的问题,折现回来就是个现在价值的概念。不知道这样理解有没有问题。谢谢!