这里的借现货卖现货是没有成本的吗，借出现货的人没有利息吗

一个是年利率，一个是连续复利，不需要转换一下吗？

老师，请问，Forward Rate=Future Rate-0.5*δ^2T(T+0.25) 是不是只要这两个利率的格式保持一致就好，不管使用那种利率方式. 题中，由于the Eurodollar futures contract gives LIBOR in quarterlyconvertous but a day count conversion is not needed 说明3% 是季度复利，而又由于1% 标准差是连续复利，所以需要将季度复利转换为连续复利，那这样的话，计算出来的Forward rate 应该也是连续复利，对吗？

老师，CAPM不是APM中特殊的一种吗？CAPM要求均值方差框架，为什么A不对呢？

远期利率协议里面讲的futures的value与r同向或者反向的时候futures和forward的关系 欧洲美元期货这里为什么直接就说明r和futures value 是反向关系了？

报价的计算公式是R乘0.25的，但这个6%是没有乘0.25算出来的，为什么？ 什么情况用actual/actual？

这里问的不是贷款到期时的现金流吗，作为借出资金方，交割时借出资金为现金流出，在贷款到期时收到固定利息及，不应该是现金流入吗。

应计利息的天数怎么算？之前报价跟全价的地方讲的是长期国债是实际天数比参考天数，公司债是30天÷360天，但这是长期国债，为什么又是÷183天，按照半年的话参考天数应该是180天呀。而且之前讲的报价全价

应计利息的天数怎么算？之前报价跟全价的地方讲的是长期国债是实际天数比参考天数，公司债是30天÷360天，但这是长期国债，为什么又是÷183天，按照半年的话参考天数应该是180天呀。而且之前讲的报价全价

coupon为什么是3.5乘100