（Risk measurement 618题） 老师，absolute VaR 和 tracking error VaR 有什么区别？

这个地方，看这个表格，之前老师在讲的时候，说99.9999%的Var就应该是200，说错了吧？这个时候都已经超过违约2个债券时的违约概率了，Var应该是300了吧？

trustee 由债券发行人雇佣并支付工资，但是代表债券投资者的利益，act for investors. 对吗？

老师，这种计算累计Var的，我记得以前老师说，概率从小往大排列，选的临界值 ，与概率从大往小排，选的临界值不一样，这个应该怎么看啊？

老师 这道题为什么不考虑时间长的数据占比会比较小，那样的话结果会比12.2小点 那样的话应该选B啊？

请问第88题为什么通过ho啊 不是大于负1、96吗

老师您好，协会上这道题不太会写，答案也看不太懂，请帮忙解答一下谢谢☺️

如果要用期货来做利率下降的对冲，那是应该short还是long

Blue的B是指什么~？谢谢!

检验统计量的efficiency,consistency分别指？谢谢!