1. 为什么CML is a special case of CAPM? 2. 为什么CAPM assumes the portfolio is inefficient?

请问，厚尾，不是随着损失越来越大，但是概率越来越小吗，为啥老师说概率越来越大

老师您好，根据之前的课程 risk appetite的设定应该是略低于风险承受能力的（例如 ability是能承受3的损失，appetite的设定应该是能承受2的损失），题干中的 risk abiliti 到底是能力的体现还是说承受风险的能力，如果理解为承受风险的能力，难道不是选A吗

老师您好，请问原版书中这两题 第一题为什么没有finacial positiin risk， 不是应该有汇率的风险吗，在这里finacial position 的position 该如何用经济语言翻译呢 第二题，futures 和 forward 不都有基差风险吗，我记得原来有个图就说的是他俩的基差风险 详情见第二张图

如果这个新加入进来的股票的贝塔系数小于1.05，那么系统性风险会变小？

这题该怎么做呢

请问不是在讲看跌期权吗？这是画的看涨吧？

请问期货不也是提前约好了交易的价格吗？燃油和汽的价格下降为什么会使期货的价格也下降呢？

我感觉手动计算比计算机计算要简单，在历届考试中有那种计算器计算才简单的题目吗，这个按计算机怕到时候摁错

风险偏好类型这里老师提到了从100楼跳下来反而贴钱，但是这种情况是不是跟图像不符合？图像在风险趋近于正无穷的时候，斜率仅仅是趋近于0，而不是为负数。那风险偏好者的风险偏好曲线是否可以斜率为负？