这两个的逻辑都很奇怪 sponsor薪资和业绩挂钩的话他会更用心选基金经理那么一类和二类错误都应该下降吧 monitor这个词是监控的意思 我觉得你很难监控一个没跟你签雇佣合同的基金经理的表现

想具体理解下打星号这个结论的推导过程 为什么收益率分布广了 cost低 为什么样本小 cost低 样本小不应该测不准吗？

图中公式明显写错了 应该底下是sigmax 上面是sigmay

如课中所说，short seagull是protective put加short straddle，那么组合起来的payoff曲线在价格下跌时是没有兜底下限的，这是有效的对冲吗？

根据讲义及问答，excess return的第1和3项是要×t的，t=0，为啥第一项×0，第三项没有×0，这个题目讲的不对吧

请问这个题目做的对吗，时间t=0，为什么POD×LGD没有×0

是否可以这样总结：流动性风险（或其他任何风险）越大的bond，dealer设定的买卖价差就越大？因为dealer需要用这个价差来弥补自己承担的风险。

还是不理解，这里为什么是解释这么算，不应该是四分之一与四分之三的差吗

老师，为什么我手算算不出来，你看看我的计算公式有错吗，看不懂解释

怎么确定他用的是样本方差还是总体方差？这里我用计算机算出来了，但是不知道用哪一个方差。